學員你好 相關系數(shù)總處于+1和-1之間： （1）相關系數(shù)等于1時，兩種證券完全正相關；?當兩種證券的收益率完全正相關時,不能分散任何風險。 （2）相關系數(shù)等于﹣1時，兩種證券完全負相關；當兩項資產(chǎn)的收益率完全負相關時,兩項資產(chǎn)的風險可以充分地相互抵消,甚至完全消除。 （3）相關系數(shù)等于0時，兩種證券之間完全獨立；相關系數(shù)等于0是可以抵消部分非系統(tǒng)風險的 結(jié)論：只要相關系數(shù)小于1,證券組合能夠分散風險。