問題已解決
兩種證券報酬率的標準差越接近曲線彎度程度越小. 這個表述為什么是錯的呢?相關(guān)系數(shù)越小,曲線彎曲程度越小,而相關(guān)系數(shù)就是從兩個證券的標準差得來的。



親愛的學(xué)員,您好!很高興能為您提供幫助,您的問題答復(fù)如下:
這個表述錯誤在于,兩種證券報酬率的標準差接近,并不能直接決定曲線彎度的程度。實際上,曲線的彎度主要由兩種證券之間的相關(guān)系數(shù)決定。相關(guān)系數(shù)越小,表示兩者價格變動的相關(guān)性越低,組合的風(fēng)險分散效果越好,因此曲線彎曲程度越大。標準差只是衡量單個證券風(fēng)險的指標,與曲線彎度的關(guān)系并不直接。
祝您學(xué)習(xí)愉快!
01/19 15:47
